国内石墨化代工价格上涨约 70%，概念板块月内大涨 6.9%，7 只相关股获机构点赞

近期，国内负极材料市场供需出现紧张状况。石墨化材料的缺口在扩大，这一现象引起了广泛的关注。石墨化的价格持续上升，负极石墨化代工的价格相比2020年四季度，累计上涨了大约70%。这一价格上涨的背后，是由多种因素共同作用的结果。

负极材料供需矛盾

新能源行业正飞速发展，锂电池市场也呈现出持续向好的态势。2021年上半年，动力电池的装机量同比增长了200.3%。如此迅猛的增长速度，无疑推动了负极材料市场的需求不断攀升。但遗憾的是，2020年我国负极石墨化产能仅有69.5万吨，而且全年产能增量寥寥无几。供需之间的矛盾日益凸显，使得负极材料变得十分紧俏。此外，负极石墨化产业属于高耗能行业，审批和建设周期漫长，短时间内难以实现产能的快速提升。

供需不平衡的问题并非一朝一夕能够解决。需求持续上升，而产能提升却显得缓慢，因此负极材料市场的供需紧张状况还将持续一段时间。

石墨化成本构成

石墨电极的成本主要来源于石墨化过程。在这个过程中，电费占据了石墨化总成本的六成左右。受能耗双控政策的影响，大型负极石墨化代工企业在电力供应上遭遇了部分限制。这一情况直接对石墨化的生产能力产生了影响。在成本考量中，电费的高占比使得石墨化在政策变动面前显得较为被动。

高能耗产业面临诸多挑战，在扩大产能时必须全面考量能源消耗等因素。因此，石墨化产能的增长速度无法与其他低能耗产业并驾齐驱，这也正是供需缺口持续扩大的一个重要原因。

石墨化价格上涨

目前，负极石墨化代工的报价普遍在1.8万元到2.2万元每吨之间，有些甚至高达2.3万元每吨。价格持续上涨，主要是因为供需之间的差距在扩大。行业领先企业通过锁定产能来保持自己的竞争优势。在市场供需不均衡的情况下，价格上涨成为了市场的一种自然反应。对于石墨化企业来说，这无疑是一个短期盈利的好时机。

市场价格上涨趋势明显，这会吸引众多企业对这个领域投资目光。然而，由于高能耗和政策的限制等因素，想要增加产能并非易事。这种矛盾状况在一定程度上将持续推高价格。

应用领域广泛

石墨在性能和成本上具有显著优势，因此，大部分负极材料都选择了石墨。石墨在高端电动汽车和3C产品等领域得到了广泛的应用。这便是负极材料需求持续上升的关键因素之一。随着这些行业的持续发展，对负极材料的需求量也在不断攀升。

这些行业技术持续进步，对负极材料的需求或许将进一步增加。因此，负极材料企业未来将面临两个主要挑战：一是增加产量，二是提升产品质量。

相关概念股机会

新能源行业需求旺盛，相关概念股中长期配置机会凸显。产业链整体发展趋势向好，尤其是负极材料，供需关系紧张。在上市公司中，石墨化概念板块的盈利能力正逐步提升。投资者们观察到这一盈利势头，纷纷将目光和资金投向这一领域。

投资自然伴随着风险，尽管整体趋势向好，但具体到每家企业，它们可能会遇到各异的经营状况和技术水平等问题。因此，投资者在投资时还需对每家企业的具体情况谨慎分析。

负极发展趋势

负极与正极的竞争态势稳定，盈利状况良好且持续。新能源汽车销量超出预期，带动相关企业产品价格和销量双增。在硅碳负极、负极补锂、钠电池硬碳负极等领域拥有丰富技术积累的企业受到更多青睐。预计未来锂离子电池需求将持续增长，负极材料将直接受益，石墨化市场规模也将随之扩大。

这是对负极市场整体而言的一个利好消息。然而，企业们仍需持续加大研发力度，以满足不断变化的发展需求。在激烈的市场竞争中，各企业的技术提升和战略部署将对未来的市场版图产生深远影响。

大家觉得，这种负极材料供需紧张的状况，会不会对整个产业链造成一番新的变革？欢迎大家在下方留言、点赞和转发。